종목미니차트
2,035 ▼35 (-1.69%) 06/03 12:18 관심종목 관심종목

  • 새로운 정보

토론·상담

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[삼기오토모티브(122350)] 2Q NDR 후기: 고객/제품 다변화 시작 조회 : 136
증권가속보3 (1.241.***.70) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2018/09/18 08:32
 
2Q18 실적 리뷰: 현대차그룹 실적 부진 여파

동사는 2분기에 매출 724억원(-2.5% YoY), 영업이익 35억원(-21.8% YoY, OPM 4.8%), 순이익 17억원(-56.1% YoY)을 기록했다. 이는 매출 (2Q18 기준)의 68%를 차지하는 현대차그룹의 해외 판매 부진, 특히 중국 과 미국 시장의 영향이 컸다. 순이익의 경우 달러화 강세에 따른 외환 손실 로 인해 큰 폭의 감소를 기록했다.

반면, 2H18 동안에 현대차 싼타페, 기아차 K3 등과 같이 현대차그룹 신차 들이 국내외에 본격 공급되면서 동사의 실적 또한 동반 회복할 것으로 예 상된다.

투자 포인트 세 가지

첫째, 친환경차 부품의 신규 수주 물량은 금년 10억원의 소액에서 2019년 486억원, 2021년에는 695억원으로 증가하는 등 친환경차 부품은 동사 주 요 성장요소로 부상할 전망이다.

둘째, 동사 매출에서 VW그룹의 비중은 2016년 5%에서 2Q18에 19%로 15% 포인트 상승하는 등 고객다변화가 빠르게 진행 중이다.

셋째, 동사는 알루미늄 주조 전문업체로 완성차 업체들의 소재 경량화 추세 에 부합하며, 향후 관련 부품의 매출증가가 예상된다.

2019년: 친환경차 매출 현실화의 해

금년 예상매출액은 3천억원, 예상 영업이익률은 4% 안팎이지만 시총은 1 천억원이 되지 않는다. 이러한 저평가에도 불구, 동사의 주요 사업 주제인 알루미늄은 변속기, 전기차 배터리 케이싱, 그리고 자동차 경량화의 주요 소재인 관계로 향후 동사의 전망은 밝다.

특히, LG화학 및 LG전자로의 친환경차 부품 공급 물량이 2019년에 매출로 본격적으로 반영되면서 친환경차 매출은 ‘18년부터 ‘21년까지 매년 311.1%의 높은 성장률(CAGR)이 예상된다.

흥국 박상원



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[투데이리포트]삼기오토모티브, "고객/제품 다변화 …" -흥국증권
아랫글
[종목현미경]삼기오토모티_기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적)

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로

오늘의 이슈
코스피
2141.24

▲54.05
2.59%

실시간검색

  1. 셀트리온228,000▲
  2. 삼성전자54,200▲
  3. 셀트리온제약128,000▲
  4. 삼성중공업6,590▲
  5. NAVER227,500▼
  6. 셀트리온헬스93,200▲
  7. 카카오251,000▼
  8. SK하이닉스87,300▲
  9. 에이프로젠제1,935▼
  10. 삼성전기129,000▲