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- 위험대비 수익률 -1.5로 상위권, 업종지수보다 높아 - 관련종목들은 일제히 상승, 금융업업종 -0.1% - 증권사 목표주가 41,000원, 현재주가 대비 32% 추가 상승여력 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.32%로 적정수준 - 거래비중 기관 47.16%, 외국인 27.24% - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 현재주가 근처인 31,650원대에 주요매물대가 존재.

위험대비 수익률 -1.5로 상위권, 업종지수보다 높아 11일 오후 1시5분 현재 전일대비 1.43% 하락하면서 31,050원을 기록하고 있는 삼성증권은 지난 1개월간 2.05% 하락했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 1.3%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼성증권의 월간 주가등락률은 마이너스를 보이고 있지만, 변동성은 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 삼성증권의 위험을 고려한 수익률은 -1.5를 기록했는데, 주가 약세를 보였지만 변동성이 낮았기 때문에 위험대비 수익률은 상대적으로 높은 수준을 유지했다. 또한 금융업업종의 위험대비수익률 -2.2보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼성증권이 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
한국금융지주	1위	2.2%	5위	-6.6%	5위	-3.0
메리츠종금증권	2위	2.0%	4위	-3.4%	3위	-1.6
메리츠화재	3위	1.8%	1위	2.6%	1위	1.4
삼성증권	4위	1.3%	3위	-2.1%	2위	-1.5
맥쿼리인프라	5위	0.5%	2위	-0.9%	4위	-1.6
코스피	-	0.9%	-	0.9%	-	1.0
금융업	-	1.0%	-	-2.0%	-	-2.2

관련종목들은 일제히 상승, 금융업업종 -0.1%

이 시각 현재 관련종목들은 일제히 상승하고 있으나 금융업업종은 0.1% 하락하고 있다.

맥쿼리인프라	9,330원 ▲20(+0.21%)	메리츠화재	22,100원 ▲250(+1.14%)
한국금융지주	59,200원 ▲100(+0.17%)	메리츠종금증권	4,280원 ▲55(+1.30%)

증권사 목표주가 41,000원, 현재주가 대비 32% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 삼성증권의 평균 목표주가는 41,000원이다. 현재 주가는 31,050원으로 9,950원(32%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 하이투자증권의 강승건 에널리스트가 " IB 수수료 회복, 상대적으로 양호한 4 분기 실적 전망, Brokerage 약정 M/S 가 0.5%p 하락하며 수수료 수익은 14.1% 감소하고Brokerage 이자수익 역시 3.5% 감소할 것으로 전망된다.하지만 IB 수익은 부동산 관련 deal 의 증가와 인수금융 수행 등으로 전분기대비 34.0% 증가할 것으로 예상되며 Trading 및 상품 손익도 경쟁사대비 양호한 30.0%감소에 그칠 것으로 전망된다…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 42,000원을 제시했고, NH투자증권의 원재웅, 윤유동 에널리스트가 " 4분기 실적 악화보다는, 금년 본업의 정상 궤도 진입이 더 중요, 4분기 실적은 컨센서스 46% 하회한 338억원을 예상. 국내 증시 하락에 따른 이익 감소와 4분기 계절적 요인 때문. 증시 하락으로 4분기 시장 일평균거래대금은 전분기 대비 6.3% 하락한 8.8조원 수준으로 하락했으며, 고객예탁금 잔고는 24조원, 신용융자는 9조원대에 머물러 있는 상황…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 40,000원을 제시했다.

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) 기관이 4일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 3일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 1,065,171주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 375,062주를 순매도했고, 개인들도 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 690,109주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.32%로 적정수준 최근 한달간 삼성증권의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.32%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.14%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 47.16%, 외국인 27.24% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 기관이 47.16%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 27.24%를 보였으며 개인은 25.58%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 기관 비중이 51.77%로 가장 높았고, 개인이 24.25%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 23.97%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적 상승추세를 유지하기 위한 반등을 시도하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 31,650원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 31,650원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 31,650원대는 전체 거래의 17.4%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 27,950원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제1매물대 저항구간인 31,650원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 31,650원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 31,650원대의 저항가능성과 27,950원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

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삼성증권(주) 상장지수증권 괴리율 초과 발생(삼성 화장품 테마주 ETN)
1월2일 :