종목미니차트
43,200 ▼200 (-0.46%) 12/16 14:19 관심종목 관심종목

  • 희망나눔 주주연대

토론·상담

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[S&T모티브(064960)] GM에 드라이브 유닛 공급?! 조회 : 438
증권가속보3 (1.241.***.228) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2019/05/30 08:08
 
News

19년 GM 우수 협력업체 선정: 5/28일 언론에 따르면 GM은 S&T모티브를 19년 우수 협력업체로 선정했다. S&T모티브는 GM의 전기차인 Bolt EV에 드라이브 유닛을 공급 중으로 기존에 공급 중인 자동변속기용 오일펌프와 함께 글로벌 부품 공급 능력을 인정 받아 우수 협력 업체로 선정됐다.

Comment

GM향 매출 확대로 연결: 동사가 GM에 공급 중인 드라이브 유닛은 모터 및 감속기 등을 모듈화한 부품으로 Bolt EV에 공급된 모터는 타사의 제품이다. 18년 GM향 드라이브 유닛 매출은 약 600억원 으로 파워트레인 부문 매출로 분류되고 있다. 아직까지 GM향 HEV/EV 모터 수주가 없는 점은 아쉽 지만 금번 우수 협력 업체 선정은 향후 GM향 부품 수주 확대에 힘을 실어줄 것으로 예상된다.

2Q19 실적 반등 지속: 니로 EV등 신차 출시의 확대 및 중국 내 EV 생산 본격화로 현대기아차의 BEV 생산량은 20년에 20만대 수준으로 성장할 전망이다. 파워트레인 부문 역시 GM의 차세대    변속기 공급 물량의 증가로 매출 및 수익성 역시 빠르게 제자리를 찾아가고 있다. 이에 따라 2Q19 동사의 영업이익은 195억원(+19.5%YoY)으로 시장기대치(166억원)를 상회할 전망이다.

Action

확고한 방향성: 동사의 핵심 투자 포인트인 HEV/EV 모터 매출의 고성장이 지속되고 있다. 이에 따라 전체 모터 부문의 매출은 19년에 전사 매출의 37%를 차지할 전망이다. 실적 역시 19년에 본격적으로 회복될 전망이다. 최근의 주가 상승에도 불구하고, 모터 부문의 높은 성장률과 국내 경쟁사 대비 월등한 배당 성향을 고려하면 밸류에이션은 저평가 중이다. BUY!

DB금융 김평모



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[종목현미경]S&T모티브_외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적)
아랫글
[투데이리포트]S&T모티브, "GM에 드라이브 유…" BUY(유지)-DB금융투자

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로

오늘의 이슈
코스피
2167.86

▼-2.39
-0.11%

실시간검색

  1. 셀트리온169,500▼
  2. 삼성전자54,800▲
  3. 켐트로닉스15,450▼
  4. 셀트리온헬스48,150▼
  5. SK하이닉스88,300▲
  6. 팍스넷4,040↑
  7. 필룩스7,920▲
  8. 서진시스템27,700▲
  9. 화신테크2,395▲
  10. 알테오젠57,900▲