종목미니차트
12,000 ▲200 (+1.69%) 11/13 장마감 관심종목 관심종목

  • 희망나눔 주주연대

토론·상담

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[SK(034730)] 현 주가는 락바텀(Rock bottom) 조회 : 56
증권가속보3 (1.241.***.228) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2019/08/16 07:59
 
2Q19 실적: 지배주주순이익 1,174억원(-77.9% YoY), 시장 예상치 하회

SK(주)는 2분기 매출액 25.1조원(-0.3% YoY), 영업이익 1.2조원(-28.7% YoY), 지배주주순이익 1,174억원(-77.9% YoY)을 기록하며 시장 컨센서스를 하회하는 실적 시현. 전년동기대비 부진한 실적은 SK이노베이션, SK텔레콤 등 주요 연결 자회사의 영업실적 둔화에 기인

▶ 주요 비상장 자회사 실적, 사업 및 투자 현황

1) SK E&S: 매출액 1.3조원(+1.4% YoY), 영업이익 793억원(-18.4% YoY)

. 전년동기대비 SMP 85.9원/kWh(-4.0% YoY), 발전가동률 소폭 하락. 도시가스 판매량 감소
. 중국 도시가스 사업호조에 따라 China Gas Holdings로부터 지분법이익 +50.6% 증가

2) SK실트론: 매출액 3,897억원(+20.0% YoY), 영업이익 891억원(-2.0% YoY)

. 제품 판매량 및 ASP 호조 지속, 투자 감가상각비 증가 반영으로 영업이익 둔화 불가피

3) SK건설: 별도기준 매출액 1.9조원(+5.9% YoY), 영업이익 660억원(-33.3% YoY)

. 전년동기대비 SK하이닉스 프로젝트 완공에 따른 기저효과 영향, 해외사업 지체보상금 발생

4) SK바이오팜: 1H19 매출액 1,186억원, ‘19년 하반기 기업공개(IPO) 진행 중

. ‘19년말 Cenobamate 미국 NDA 승인 및 ‘20년 2분기 미국 시장 출시 계획
. 지난 7월부터 미국 시장 Soliamfetol(미국 Jazz사로 License out) 출시

5) SK바이오텍: 매출액 755억원(+17.5% YoY), 영업이익 61억원(+0.9% YoY)

. 통합 CMO 출범, BT 및 Ampac의 마케팅, R&D 핵심기능 통합 관리로 운영효율화 추구
. 하반기 신규 수주 제품 생산으로 매출 성장 본격화, ‘19년 매출액 YoY 2배 이상 달성 목표

6) 배당 정책: 7월 23일 중간배당 1,000원 결정, 향후 기업공개나 지분 매각 등에 따라 투자대금 회수가 이뤄지면 이를 재원으로 특별배당을 추가 지급할 예정

투자의견 매수, 목표주가 30만원 제시. 확연한 저평가로 현 주가에서 반등 모색

동사에 대한 목표주가 30만원(기존 40만원)으로 조정하며 투자의견 매수 유지. 목표주가 변경은 SK이노베이션 등 자회사 지분가치 감소 및 적용 할인율 확대(20% → 30%)에 기인. 실제 2분기 이후 동사는 상장 자회사 지분가치 감소를 넘어서는 주가 하락을 기록함으로써 역사적 할인율 최대치를 넘어선 상황, 따라서 현재 주가 수준에서는 적극적인 관심이 필요

지난해부터 지속된 지주회사를 둘러싼 정부 정책의 불확실성에 대해 동사 역시 상당 부분 주가에 반영된 반면, 하반기 이후 계획된 SK바이오팜 IPO 등이 예정대로 진행하게 되면 동사가 보유하고 있는 차별화된 사업 포트폴리오는 시장에서 재평가를 받을 수 있을 것으로 평가

미래에셋대우 정대로



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[SK(034730)] 5년만의 Bargain Sale
아랫글
[나이벡(138610)] 싹이 보이는 바이오소재 전문 업체

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로

오늘의 이슈
코스피
2122.45

▼-18.47
-0.86%

실시간검색

  1. 셀트리온181,000▼
  2. 셀트리온헬스50,800▼
  3. CMG제약4,445↑
  4. 삼성전자52,500▼
  5. 이글벳8,150▲
  6. 아시아나항공6,280▼
  7. 휴림로봇1,385▲
  8. 인트론바이오14,050▲
  9. 한화케미칼18,550▲
  10. 동성제약17,400▼