종목미니차트
14,550 ▼400 (-2.68%) 10/18 12:17

  • 희망나눔 주주연대

토론·상담

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[유니테스트(086390)] 이런게 바로 저평가 장비업체 조회 : 39
증권가속보3 (1.241.***.228) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2019/09/21 20:58
 
반도체 후공정 테스터 전문기업: 유니테스트는 반도체 후공정 전문 테스터 기업으로 주요 장비군은 DRAM용 번인 테스터 이며, NAND용 SSD 및 번인 테스터 등으로 장비군을 넓히고 있다. 주요 경쟁사는 미국의 테라다인과 일본의 어드반테스트이고, 주요 고객사는 삼성전자를 제외한 SK하이닉스, 난야, 마이크론 등이다. 번인 테스터는 온도 및 전압 변화에 따른 각각의 Cell 동작  여부를 검사하는 신뢰성 장비이고, SK하이닉스의 21nm DDR4 제품부터 본격적으로 납품하면서 큰 폭의 실적 성장을 기록했다.

마이그레이션만으로도 충분하다: 2019년 메모리 불황에 따른 전방산업 투자 축소에도 SK하이닉스는 우시 신규팹을 활용한 1x nm 급 미세화를 진행하며 동사의 번인 테스터 장비는 지속 공급되고 있다. 또한 하이닉스 우시팹의 마이그레이션은 아직 20~30% 수준밖에 진행되지 못했다고 판단된다. 여기에 NAND를 중심으로한 메모리 업체의 신규 투자가 2020년 재개되며 동사의 2020년 실적은 매출액 2,640억원(+25.9%), 영업이익 562억원(+48.2%)으로 반등에 성공할 전망이다.

투자의견 매수, 목표주가 18,000원으로 커버리지 개시: 동사는 2020년 SK하이닉스 우시팹의 미세화 전환으로 DRAM용 번인장비 공급이 지속되는 가운데, NAND 투자 재게에 따른 SSD 테스터 매출 증가도 기대된다. 그럼에도 현 주가 PER은 10.3배(2019E), 6.7배(2020E) 수준으로 여전히 밸류에이션 매력이 충분하다. 이에 동사에 대해 매수 추천한다.

DB금융 어규진



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[유니테스트(086390)] 2020년, 3대 고객사향 수주 증가
아랫글
[유니테스트 지분 변동] 신영자산운용(주) 외 1명 5.21%p 증가, 5.21% 보유

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로

오늘의 이슈
코스피
2074.39

▼-3.55
-0.17%

실시간검색

  1. 셀트리온186,500▼
  2. 필룩스7,140▲
  3. 국일제지6,120▼
  4. 삼성전자50,500-
  5. 헬릭스미스83,900▲
  6. 에이치엘비124,100▼
  7. SK하이닉스80,100▼
  8. 두산솔루스5,510▲
  9. 오성첨단소재2,785▼
  10. 퍼스텍2,430▲