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하나금융투자에서 15일 고영(098460)에 대해 "NXP처럼 자동차 회복이 관건(關鍵)"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 110,000원을 내놓았다.

하나금융투자 김경민, 이진우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 24.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 고영(098460)에 대해 "3Q19 잠정실적은 매출 629억 원(+3.4%QoQ), 영업이익 108억 원(-2.0%QoQ)을 기록했다. ① 컨센서스와 하나금융투자 추정치(매출 614억 원, 영업이익 114억 원)에 부합했다. ② 전분기 대비 나빠지지 않았다. 제품별로 모바일 매출이 +54%YoY를 기록했다. 휴대폰과 EMS(electronics manufacturing services) 고객사의 5G향 수요가 견조했다."라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "- 4Q19 전망. QoQ 바닥 통과. 매출 658억 원, 영업이익 117억 원 - 무역갈등의 완화는 주가에 긍정적이다. 고객사가 2,000곳 이상이고 분포도 다양하기 때문이다. 유럽향 매출은 YoY% 기준 2Q19 -32%, 3Q19 -2%를 기록하며 역성장폭이 완화 되었다. 이제 개선을 기다리는 분야는 3Q19 -22%YoY를 기록했던 자동차향 매출이다. 반도체업종 내에서 자동차향 매출 비중이 높은 NXP에서 ‘실적이 더 이상 나빠지지 않는 않는다’는 시그널이 발생하면 NXP뿐만 아니라 고영의 주가에 긍정적일 것"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년10월 120,000원까지 높아졌다가 2019년1월 110,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 110,000원으로 제시되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 110,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 125,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 85,000원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2019.10.15 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2019.09.25 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2019.04.12 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2019.01.14 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2018.10.11 목표가 120,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.10.15 목표가 110,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2019.10.15 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2019.10.14 목표가 97,000 투자의견 TRADING BUY 미래에셋대우

- 2019.10.14 목표가 101,000 투자의견 BUY 유진투자증권