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SK증권에서 31일 삼성카드(029780)에 대해 "4Q 실적은 완만, 배당 확대 기대감은 불투명 "라며 투자의견을 'HOLD(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 38,000원을 내놓았다.

SK증권 구경회 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(유지)'의견은 SK증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 반면에 작년 연말의 시장컨센서스에 견주어 본다면 '트레이딩매수'의견에서 'HOLD(유지)로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 비교적 낮은 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 0.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 삼성카드(029780)에 대해 "4Q19 실적은 기존 추정치와 큰 차이를 보이지 않아 주가에 별 영향을 주지 않을 전망. 기존에 다소 보수적인 가정치를 적용한 점을 현실화하면서 2020~2021 년 순이익 추정 치를 7%씩 상향 조정. 다만 장기 배당정책에 대해 기대감을 충족할만한 코멘트가 나오 지 않아, 목표주가(38,000 원) 및 투자의견(중립)을 유지."라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "삼성카드의 4Q19 순이익은 614 억원으로 시장 기대치 및 SK 증권의 예상치(640 억원) 와 큰 차이를 보이지 않았다."라고 밝혔다.

한편 "실적 추정치의 상향조정에도 불구하고 목표주가는 기존의 38,000 원(투자의견 ‘중립’)을 유지한다."라고 전망했다.

◆ Report statistics

오늘 SK증권에서 발표된 'HOLD(유지)'의견 및 목표주가 38,000원은 전체 컨센서스 대비해서 비교적 낮은 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 12%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 54,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2020.01.31 목표가 38,000 투자의견 HOLD(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.01.31 목표가 38,000 투자의견 HOLD(유지) SK증권

- 2020.01.22 목표가 42,000 투자의견 TRADING BUY 미래에셋대우

- 2019.12.16 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2019.11.12 목표가 42,000 투자의견 OUTPERFORM(UPGRADE) 키움증권