종목미니차트
20,050 ▲50 (+0.25%)
08/04 장마감 관심종목 추가 관심종목 관심종목
우리산업에 대한 AI매매신호
현재ai매매신호는?

  • 새로운 정보

토론·상담

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[우리산업(215360)] 1Q20 Review: 업황부진 대비 선방 조회 : 47
증권가속보3 (211.211.***.146) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2020/05/18 11:18
 
영업이익 25억원(YoY -19%) 기록, 부진한 업황 감안시 호실적 기록

우리산업 1Q20 매출액은 784억원(YoY +0.3%), 영업이익 25억원(YoY -19.9%)을 기록했다. 동사 기대치에는 소폭 못미치는 실적을 기록했으나, 중국 및 타 지역에서 전방산업 가동률이 급격히 하락한 상황임을 감안시 상대적으로 이익방어가 이뤄진 것으로 판단된다. 특히 타 OEM향 PTC히터 볼륨의 상승추이가 완만해졌으나, 현대기아차 EV 볼륨이 급증세를 유지했기 때문에 PTC 히터 매출액은 168억원(YoY +8.9%)을 기록했다.

고객사 신규물량 확보 지속으로 미래 성장발판 확보활동은 계속된다

동사의 고객사 볼륨확보는 크게 3가지 성격을 띄고 있고, 구조적으로 증가하는 추이를 나타낼 전망이다. 첫째는 현대기아차의 E-GMP기반 볼륨확대 전개에 따른 동반 성장, 둘째는 유럽 CO2 규제 강화에 따른 글로벌 OEM들의 EV물량 확보, 셋째는 Pick-up/SUV 등 미국의 대형 EV 차량들에 대한 수주다. 대형 EV 차량들은 통상적으로 전/후방으로 각각 PTC 히터도 탑재되어 대당 두개씩 공급이 이뤄져 상대적으로 큰 매출확보가 가능하다. 동사의 경우 미국 R社 로부터 대형수주가 이뤄지고 있으며, 기존 OEM들 역시 픽업EV 개발이 가속화 되고 있어 동사의 지속적인 수혜가 예상된다.

투자의견 Buy유지, 목표주가 22,000원으로 상향

동사에 대한 투자의견 Buy를 유지하고, 목표주가는 22,000원으로 상향조정한다. 목표주가는 2020년 EPS 1,079원에 Target P/E 20배를 적용하였다. COVID-19 영향이 Peak를 지나며 고객사향 신규수주가 재개될 것으로 기대되며, 이에 따라 구조적 외형성장에 대한 기대감이 지속적으로 기업가치에 반영될 것으로 예상한다.

이베스트 유지웅



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[투데이리포트]우리산업, "이동이 멈추면 수주…" HOLD-삼성증권
아랫글
[우리산업(215360)] 1Q20 Review: 이동이 멈추면 수주도 늦어진다

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로

오늘의 이슈
코스피
2279.97

▲28.93
1.29%

실시간검색

  1. 셀트리온302,000▲
  2. 삼성전자57,300▲
  3. 카카오370,000▲
  4. 셀트리온헬스97,500-
  5. 씨젠276,400▼
  6. 신풍제약75,000▲
  7. LG화학642,000▲
  8. 코미팜17,400▲
  9. 유바이오로직29,550▲
  10. 현대차132,500▲