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현대차증권에서 12일 비에이치(090460)에 대해 "좋은 것만 남았다"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 26,000원을 내놓았다.

현대차증권 박찬호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 낮아진 후에 이번에 다시 목표가가 직전수준까지 다시 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 비에이치(090460)에 대해 "2분기는 계절적 비수기 및 COVID-19의 영향으로 실적이 저조할 것으로 보이나, 6월부터는 국내외 스마트폰 업체의 하반기 신모델향 공급을 시작하며 회복 국면에 진입 예상. 주요 고객사인 국내 디스플레이 업체의 신규 iPhone용 OLED 패널 공급량이 확대될 것으로 예상되며, 동사의 21년 상반기 실적 성장에 기여할 것으로 전망. 1)EV배터리향 FPC, 2)폴더블 스마트폰, 3)LTPO 채용 전망을 통해 21년 성장 스토리도 유효할 전망. "라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "2분기는 계절적 비수기 및 COVID-19의 영향으로 국내외 고객사향 매출이 급감하며 매출액 978억원, 영업이익 ？7억원(OPM -0.7%)으로 저조한 실적을 기록할 것으로 전망. 2020년 매출액 및 영업이익 7.967억원, 영업이익 769억원, 2021년 매출액 1조 171억원, 영업이익 1,126억원 예상되며 EV 배터리향 매출이 가시화될 경우 기존 실적 전망에 추가적인 업사이드가 생길 것으로 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

목표주가는 한때 2020년5월 21,000원을 저점으로 기록된 이후 최근에 26,000원까지 다시 상향조정되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 26,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 한국투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 22,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2020.06.12 목표가 26,000 투자의견 BUY

- 2020.05.11 목표가 21,000 투자의견 BUY

- 2020.03.27 목표가 26,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.06.12 목표가 26,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2020.06.02 목표가 24,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2020.05.20 목표가 22,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2020.05.12 목표가 24,900 투자의견 BUY(유지) DS 투자증권