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SK증권에서 29일 천보(278280)에 대해 "하반기부터 전기차발 고속성장 기대 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 130,000원을 내놓았다.

SK증권 윤혁진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 SK증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 41.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 천보(278280)에 대해 "전기차용 배터리 성능을 개선시키는 3 축의 하나인 전해질 첨가제 생산업체. 2019 년 초 월 39 톤 규모였던 전해질 생산능력은 2020 년말 월 137 톤으로 3 배 증가 전망. 2 차전지 소재 매출 증가로 매출 비중 2019 년 39%, 2020 년 51%로 확대 전망. 코로나19 로 고객사 오더 감소 영향. 하반기 정상화 전망. 유럽전기차 시장의 회복과 발맞춰 3 분기부터 다시 고속성장기에 접어들 것으로 전망."라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "2 분기 실적은 매출액 337 억원(+0.8%YoY), 영업이익 58 억원(-15.3%YoY) 전망. 3 분기 매출액 438억원 +26.6%YoY, 영업이익 84억원 +36.1%YoY 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

SK증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 90,000원이 고점으로, 반대로 80,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 130,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 130,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 20.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 83,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2020.06.29 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.21 목표가 80,000 투자의견 BUY

- 2020.01.02 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.12.05 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.05.30 목표가 90,000 투자의견 매수(신규편입)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.06.29 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2020.06.16 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2020.06.05 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2020.05.29 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 유진투자증권