종목미니차트
26,500 -0 (0.0%)
08/11 장마감 관심종목 추가 관심종목 관심종목
대상에 대한 AI매매신호
현재ai매매신호는?

  • 새로운 정보

토론·상담

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[기업은행(024110)] -8% 실적감소 대비 -31%의 주가하락(PBR 0.24배) 조회 : 52
증권가속보3 (211.211.***.146) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2020/07/06 11:22
 
2Q20 Preview: 지배주주순이익 3,286억원 예상

2Q20 지배주주순이익 -23.1%yoy(-34.3%qoq)인 3,286억원 예상. 비이자이익 감소와 보수적 대손충당금전입 증가에 기인

2Q20 이자이익 -4.8%yoy(-0.2%qoq)인 1조 4,004억원 예상. 중소기업 및자영업자를 대상으로 7조원 규모의 1.5% 대출금리 상품을 집행함에 따라 원화대출성장 +4.8%qoq(상반기 +7.0%ytd) 큰 폭 증가대비 NIM은 1Q20 -5bpqoq 하락에 이어 추가 -7bpqoq 예상에 기인

2Q20 대손충당금전입 +12.5%yoy(+54.6%qoq)인 4,143억원 예상. 3천억원 중반의 경상적 수준에서 국내외 경제둔화에 따른 일회성 선제적 적립에 기인. 대손비용률(원화대출채권대비) 기준으로는 73bp로 높은 수준

투자의견 BUY 및 목표주가 10,000원 유지

2Q20 중소기업 및 자영업자 대출의 큰 폭 증가 우려에도 불구하고 대부분 보증서 대출이기 때문에 부실가능성은 크지 않음. 더불어 국내외 경기둔화에 따른 일회성 충당금 증가이기 때문에 3Q20 대손충당금전입은 3,782억원으로 축소될 전망. 연간 대손비용률(원화대출채권)기준으로는 67bp로 2019년 79bp대비 낮은 수준

2020년 대손충당금전입은 감소할 전망이나, NIM 하락에 따른 이자이익 감소 (-2.3%yoy)와 일회성이익 소멸에 따른 비이자이익 축소(-29.4%yoy)에 따라 지배주주순이익 -8.3%yoy 소폭 감소한 1.5조원 예상. 그러나 2020년 주가는 -30.8%ytd 하락하여 PBR 및 PER 각각 0.24배 및 4.1배에 불과한 수준. 낮은 주가수준을 감안하여 투자의견 BUY 및 목표주가 10,000원 유지함

BNK 김인



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[NAVER (035420)] 변화에 주는 프리미엄
아랫글
[서울바이오시스(092190)] 가파른 UV LED 시장 성장+ 탄탄한 기술력 확보+ Mi

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로

오늘의 이슈
코스피
2418.67

▲32.29
1.35%

실시간검색

  1. 셀트리온314,000▼
  2. 현대차179,000▲
  3. 삼성전자58,200▲
  4. 셀트리온헬스108,400▲
  5. 한국전력21,000▲
  6. LG화학758,000▲
  7. 씨젠300,000▼
  8. 수젠텍39,300▼
  9. 엑세스바이오20,750▲
  10. 삼성바이오로804,000▲