thinkpool

NH투자증권에서 22일 한솔케미칼(014680)에 대해 "핵심 소재의 절대 강자"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 185,000원을 내놓았다.

NH투자증권 황유식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 20.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 한솔케미칼(014680)에 대해 "2차전지 소재인 음극재 바인더의 경우 작년부터 삼성SDI와 SK이노베이션등 국내 고객에 납품 시작. 기존 일본 업체 독점 제품을 국산화한 것이며, 하반기 본격적인 출하량 증가가 예상됨. 2차전지 에너지 밀도를 향상시킬수 있는 실리콘계 음극재 첨가제의 경우 연구개발 단계에 있는 것으로 추정되며, 2021년부터 양산 시작 전망. QD OLED 소재의 경우 연말 출시 예상. QD OLED TV의 핵심 소재."라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "2분기 영업이익 381억원(+22.6% y-y, +8.4% q-q)으로 분기 최대 실적기록한 것으로 추정. 3분기 영업이익 409억원(+17.5% y-y, +7.3% q-q)으로 분기 최대 실적을재차 경신할 전망. 기존 소재(H2O2)와 신규 소재 출하량 증가로 2020년 연간 영업이익 1,413억원(+26.8% y-y) 기록할 것으로 추정."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 150,000원이 고점으로, 반대로 120,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 185,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 185,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 120,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2020.07.22 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.18 목표가 125,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.03.12 목표가 150,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.02.11 목표가 150,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.12.12 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.22 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2020.07.17 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2020.07.16 목표가 178,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2020.07.14 목표가 178,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자