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NH투자증권에서 29일 삼성전기(009150)에 대해 "MLCC 업황 개선과 카메라 경쟁력 부각"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 185,000원을 내놓았다.

NH투자증권 이규하 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있고 목표가의 상승폭 또한 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 삼성전기(009150)에 대해 "2021년에도 글로벌 스마트폰 수요 회복, 5G 스마트폰 침투율 확대로MLCC 출하량 증가세가 이어질 것으로 예상해 전사 영업이익을 기존 대비6.2% 상향한 9,124억원 수준으로 전망. MLCC 업황 개선에 힘입은 실적 회복 및 차세대 카메라 모듈 경쟁력 감안시 최근 주가 상승에도 여전히 매력적인 구간이라고 판단. "라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "동사 2분기 실적은 대체적으로 컨센서스에 부합. 하지만 3분기는 당사 기존 전망 및 시장 기대치 대비 양호할 것으로 전망. MLCC 업황 개선에 따른 마진 확대가 주된 요인연도별로는 2020년 영업이익으로 기존 전망치 대비 9.8% 상향한 6,614억원 전망. 3분기 MLCC 출하량을 기존 대비 8.7% 상향했고 이에 따라 영업이익률도 2.9%p 상승할 것으로 전망했기 때문. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 160,000원이 고점으로, 반대로 110,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 185,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 185,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 13.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 145,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2020.07.29 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.06.19 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.10 목표가 140,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.07.25 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.06.27 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.29 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2020.07.29 목표가 167,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.07.29 목표가 170,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2020.07.29 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지) SK증권