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유안타증권에서 30일 한미약품(128940)에 대해 "2Q20 Review: 자회사 실적 부진"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 330,000원을 내놓았다.

유안타증권 서미화 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 25.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

유안타증권에서 한미약품(128940)에 대해 "사노피와 에페글레나타이드 임상 3상에 대한 추후 방향성을 계속적으로 협의 중이며, 얀센으로부터 권리 반환된 Dual agonist의 개발에 대한 적응증 결정 등 많은 이벤트가 남아있음. NASH 치료제로 개발중인 Triple agonist에 대한 기대, 오락솔, 롤론티스의 FDA 허가에 대한 가능성도 있으나, 기대감보다는 리스크에 대한 부담이 많은 상황. 실적부분에서는 연결 자회사인 북경한미의 3분기 코로나19 영향 회복이 변수가 될 것으로 보임. "라고 분석했다.

또한 유안타증권에서 "2분기 연결기준 매출액 2,434억원(YoY -10.0%, 한미약품 2,156억원, 북경한미 271억원, 한미정밀화학 260억원), 영업이익 106억원(YoY -54.1%)으로 매출액 및 영업이익 모두 컨센서스 대비 각각 13.1%, 31.5% 하회하였음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

유안타증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 유안타증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 330,000원은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 370,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 240,000원을 제시한 바 있다.

[유안타증권 투자의견 추이]

- 2020.07.30 목표가 330,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.02.10 목표가 410,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.30 목표가 410,000 투자의견 BUY

- 2019.07.31 목표가 410,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.30 목표가 330,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.07.30 목표가 370,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.07.30 목표가 260,000 투자의견 HOLD(유지) KTB투자증권

- 2020.07.21 목표가 250,000 투자의견 HOLD 삼성증권