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유안타증권에서 5일 한국금융지주(071050)에 대해 "3 분기부터 헤지운용 전략 변화가 반영될 전망"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 83,000원을 내놓았다.

유안타증권 정태준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 14.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

유안타증권에서 한국금융지주(071050)에 대해 "장기적으로는 1) 비증권 자회사와 2) 카카오뱅크의 지속적인 성장이 중요할 전망. 유동성 랠리가 종료된 이후에는 타사와 차별화된 성장동력을 보유한 회사가 이익 체력을 유지할 수 있을 전망인데, 동사는 비증권 자회사 포트폴리오가 잘 구축되어있다는 점이 경쟁력이라는 판단. 카카오뱅크는 더 이상 연결 자회사는 아니지만 지분법손익으로 계속 기여하고 있는 만큼 고성장이 지속될수록 동사의 가치에는 긍정적일 전망."라고 분석했다.

또한 유안타증권에서 "3분기 이익은 컨센서스 2,053억원에 부합하는 2,115억원 예상. 증시 상승 둔화와 시장금리 반등으로 전분기대비 감익을 전망(-45.1% QoQ)하는 가운데 전년동기에 인식한 카카오뱅크 연결 제외에 따른 중단사업손익의 영향이 소멸하면서 전년동기대비로도 소폭 감소(-6.6%YoY)할 전망. 위탁매매 수수료는 거래대금이 전분기보다도 더욱 증가한 만큼 전년동기대비 163%의 고성장을 보일 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

유안타증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년1월 90,000원까지 높아졌다가 2020년5월 65,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 83,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 유안타증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 83,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 110,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 70,000원을 제시한 바 있다.

[유안타증권 투자의견 추이]

- 2020.10.05 목표가 83,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.08.18 목표가 83,000 투자의견 BUY

- 2020.07.06 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.06.01 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.18 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.10.05 목표가 83,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.09.22 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2020.09.17 목표가 100,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2020.09.16 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권