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키움증권에서 6일 한솔케미칼(014680)에 대해 "4Q20 실적 감소 예상"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 185,000원을 내놓았다.

키움증권 박유악 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 키움증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨업 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

키움증권에서 한솔케미칼(014680)에 대해 "4Q20 매출액 1,569억원(+10%YoY), 영업이익 295억원(+71%YoY) 전망. 과산화수소: 삼성전자 신규 공장 가동 영향 반영, 견조한 실적 성장세 지속. 전자소재: 고객사 증설과 신제품 공급량 증가 등으로 인해 프리커서 실적 증가. 다만, 그 동안 큰 폭의 성장을 이루었던 QD 부문은 연말 비수기에 접어들며 실적 감소세에 진입. 연말에 일시 지급되는 성과보수 등으로 인해 전사 수익성 또한 감소할 전망."라고 분석했다.

또한 키움증권에서 "3Q20 매출액 1,640억원( +6%YoY), 영업이익 436억원(+25%YoY)으로, 사상 최대 실적 예상/ 정밀화학: 디스플레이용 과산화수소의 물량 감소를 반도체용 과산화수소의 출하량 증가가 상쇄. 전자소재: 성수기에 진입한 QD 소재의 실적 증가가 눈에 띄게 나타날 전망. 이차전지 바인더: 월 매출액이 2Q20 분기 매출액에 근접하기 시작하며, 전사 실적 성장에 기여."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

키움증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년2월 140,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 185,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 185,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 210,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 180,000원을 제시한 바 있다.

[키움증권 투자의견 추이]

- 2020.10.06 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.09.16 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.02.11 목표가 140,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.10.06 목표가 185,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2020.10.05 목표가 200,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2020.08.26 목표가 210,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2020.08.24 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권