thinkpool

유안타증권에서 12일 동양생명(082640)에 대해 "어닝 서프라이즈로 배당 기대 상승"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 6,500원을 내놓았다.

유안타증권 정태준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 17.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

유안타증권에서 동양생명(082640)에 대해 "1분기 이익은 1,065억원으로 컨센서스 725억원과 당사 추정치 526억원을 크게 상회. 호실적은 추정치를 뛰어넘는 투자손익 달성에 기인하는데, 1) 연초 증시 호조에 따른 주식 매각익이 발생하였고 2) 예상보다 빠르게 부채부담이율이 하락하고 있기 때문. 일시납 저축성보험 만기 도래 영향으로 지급보험금이 예상보다 높았고 책임준비금전입액이 예상보다 낮았으나 이는 서로 상쇄되는 항목이기 때문에 이익에 영향은 제한적."라고 분석했다.

또한 유안타증권에서 "1분기 이익이 작년 연간 이익의 83%에 달하는 만큼 올해 연간 이익 추정치를 약 38% 상향. 동사는 대형사들과 달리 이차역마진의 부담이 크지 않아 25%에서 30% 사이의 배당성향을 유지해왔기 때문에 이익 증가는 배당 확대로 이어질 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

유안타증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 유안타증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 6,500원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 10.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 7,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 4,900원을 제시한 바 있다.

[유안타증권 투자의견 추이]

- 2021.05.12 목표가 6,500 투자의견 BUY(유지)

- 2021.02.25 목표가 5,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.11.23 목표가 5,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.11.13 목표가 5,000 투자의견 BUY

- 2020.10.12 목표가 5,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.05.12 목표가 6,500 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2021.05.12 목표가 5,600 투자의견 HOLD(유지) KB증권

- 2021.05.12 목표가 7,000 투자의견 BUY(유지) 교보증권

- 2021.04.28 목표가 5,500 투자의견 BUY 신한금융투자