• 새로운 정보

주식종합토론

글쓰기 답글 인쇄
목록 윗글 아래글
[에스엘(005850)] BMS 신규수주, 전장사업 본격화 조회 : 34
증권가속보3 (211.211.***.146) 작성글 더보기
쪽지 쓰기
친구 추가
등급 대감
2020/03/31 10:33
 
전일 현대차향 BMS수주 공시

● 전일 동사는 현대차향 BMS(Battery Management System)수주 공시

● 수주 규모는 총 626억원이며, 향후 3년간 발생하는 구조. 2021년말부터 현대차로 공급될 예정

현대차그룹의 EV물량 급증으로 인한 E-GMP 사업 파트너로 급부상

● 기존의 현대차그룹 BMS 공급은 현대모비스의 전동화 사업부에서 독점 공급해 왔으나, 2021년부터 물량이 급증하면서 그룹사외 협력사로도 이원화된 것으로 보여짐

● 현대차그룹의 BEV 볼륨은 2020년 약 20만대에서 2021년에 E-GMP양산 시작, 2022년에는 최소 50~60만대 수준까지 급증 예정

● 국내에서는 현대모비스, LG이노텍(GM대응)이 각각 BMS를 생산해 왔으나, 추가로 에스엘까지 확대되는 구조로 부상

기존 HSL(에이치에스엘 일렉트로닉스)를 통해 공급해 오던 IBS(지능형 배터리센서)에서 전장포트폴리오 확대

● 에스엘은 기존에 Hella와의 합작사인 HSL을 통해 헤드램프사업 외에도 내연기관 배터리용 센서인 IBS를 공급해 왔음. 여기서도 이원화 구도를 보여옴

● 한편 지난 4Q19부터는 그동안 추진해온 HSL의 Hella 지분 인수 완료, 에스엘의 본사 실적으로 편입. 전장사업 확대 본격화 작업 시작

손익 및 주가영향 판단: Valuation 의미있는 확대요인이 될 것

● BMS 매출은 2022년부터 본격화. 연간 200억원 가량 매출이 발생할 예정이나, 완성차의 초기물량이 아닌 증설분 공급에 대한 파트너로 선정되어 추가물량 수주 대한 기대감 존재

● 기존 헤드램프사업에서 전장화 포트폴리오를 다변화 시키며 외형성장 기대. 주가 측면에서는 Valuation 재평가 요인으로 판단됨

이베스트 유지웅



닫기
운영배심원 의견이란?

게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는 운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.

운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면 해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가 추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리 됩니다.

※ 본 기능은 시범적용으로 추후 운영방침이 개선될 수 있습니다.

글 글 글 글

한마디 쓰기 현재 0 / 최대 1000byte (한글 500자, 영문 1000자)

등록
글쓰기 답글
목록 윗글 아래글
윗글
[앤디포스(238090)] 코로나19 2가지 진단키트(분자+면역)와 백신을 동시에 진행하는
아랫글
[HB테크놀러지(078150)] 더 강해져 돌아왔다

 

  • 윗글
  • 아랫글
  • 위로
코스피
2351.67

▲9.06
0.39%

실시간검색

  1. 셀트리온314,500▲
  2. 셀트리온헬스106,700▲
  3. 삼성전자57,500▼
  4. 카카오353,000▼
  5. 현대차147,000▲
  6. 씨젠312,200▲
  7. LG화학746,000▲
  8. SK하이닉스80,600▼
  9. 대한항공19,100▲
  10. 쏠리드9,940▲