KB증권에서 22일 파라다이스(034230)에 대해 '3Q21 Preview: 높아진 홀드율 변동성 '라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 22,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 23.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 파라다이스 리포트 주요내용
KB증권에서 파라다이스(034230)에 대해 '3분기 높아진 홀드율 변동성으로 인해 8월 카지노 매출액이 급증하면서 영업이익이 시장의 전망치를 상회할 것으로 전망하지만, 중국 시진핑 국가 주석의 재집권을 위한 카지노 산업 탄압 및 미-중 갈등에 따른 마카오 카지노 라이선스 이슈로 인해 중국 VIP의 게이밍 수요가 위축되면서 외국인 카지노 수요의 회복 시점을 기존 2022년 상반기에서 2022년 하반기로 이연한 것. 리오프닝 기대감은 유효, 실적이 뒷받침 되는 시기는 기다림이 필요.'라고 분석했다.

또한 KB증권에서 '3분기 연결기준 매출액은 1,170억원 (+29.3% YoY, +38.3% QoQ), 영업이익은 -46억원 (적자지속 YoY, 적자지속 QoQ, 영업이익률 -3.9%)을 기록하며 영업이익 기준 컨센서스 -138억원을 92억원 가량 상회할 것으로 전망함. '라고 밝혔다.


◆ 파라다이스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 25,000원 -> 22,000원(-12.0%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 이선화 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 22,000원은 2021년 08월 12일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 25,000원 대비 -12.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 21년 06월 10일 25,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 22,000원을 제시하였다.


◆ 파라다이스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 21,444원, KB증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 22,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 21,444원 대비 2.6% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 메리츠증권의 25,000원 보다는 -12.0% 낮다. 이는 KB증권이 타 증권사들보다 파라다이스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 21,444원은 직전 6개월 평균 목표가였던 19,917원 대비 7.7% 상승하였다. 이를 통해 파라다이스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.