케이프투자증권에서 22일 SK바이오랜드(052260)에 대해 "허물벗기 중"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 20,000원을 내놓았다.

케이프투자증권 김혜미 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 케이프투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 목표가가 낮아지면서 하향추세가 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 30.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

케이프투자증권에서 SK바이오랜드(052260)에 대해 "동사는 수익성 중점 경영에서 올해부터외형 확대로 전략 방향을 수정하였습니다. 3Q19 실적에서 확인되듯, 올해의 비용 증가는 불가피한 것으로 보이며 신규 사업(완제품 등)의 안정화 속도에 따라 주가도 상승 탄력을 받을 전망입니다."라고 분석했다.

또한 케이프투자증권에서 "3Q19 연결 매출액 231억원(yoy -4.4%), 영업이익 23억원(yoy -41.9%) 시현. 지역별로, 국내 매출은 yoy -1.3% 기록했으나, 해외 매출은 yoy -16%로 크게 감소."라고 밝혔다.

한편 "실적 전망치 수정에도 완제품에 대한 밸류체인 확장으로 기존대비 multiple 상향. 다만, 현재 2020F PER 19배로 완제품 매출 성장 확인 시 주가 상승 모멘텀 발생 할것"라고 전망했다.

◆ Report statistics

케이프투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년6월 22,000원까지 높아졌다가 2019년8월 21,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 20,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 케이프투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 20,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한양증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 23,000원을 제시한 바 있다.

[케이프투자증권 투자의견 추이]

- 2019.11.22 목표가 20,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.08.29 목표가 21,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.06.20 목표가 22,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.11.22 목표가 20,000 투자의견 BUY(유지) 케이프투자증권

- 2019.09.10 목표가 23,000 투자의견 BUY(유지) 한양증권