IBK투자증권에서 18일 SK하이닉스(000660)에 대해 "4 분기 1 회성 비용 제외하면 예상 수준"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 160,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 김운호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 한동안 같은 수준으로 유지되었고 이번에 다시 상향조정되었는데, 이번의 조정된 상승폭은 이전의 하락조정폭보다 강한 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 26%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 SK하이닉스(000660)에 대해 "2022년 DRAM 업황은 예상보다 복잡하게 흘러가는 것으로 판단. 2022년 1분기 가격 하락이 예상보다 낮을 것으로 전망. 2022년 영업이익 감소를 고려하더라도 현재 주가는 저평가 국면에 있는 것으로 판단. 다만 하반기 DRAM 가격 반등에 대한 기대감이 상당히 반영되어 있어서 추가적인 상승 움직임은 이를 확인할 때까지는 제한적일 것으로 전망. "라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "2021년 4분기 매출액은 3분기 대비 6.0% 증가한 12.52조원으로 예상. 4분기 영업이익은 소폭 하향 조정. 성과급 지급에 따른 1회성 비용 반영. NAND 영업이익률은 3분기 대비 개선될 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년1월 175,000원까지 높아졌다가 2021년10월 130,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 160,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 160,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 180,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'TRADING BUY(유지)'에 목표주가 118,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2022.01.18 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.27 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.15 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.28 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.12 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.01.18 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2022.01.14 목표가 131,000 투자의견 HOLD(유지) 이베스트투자증권

- 2022.01.14 목표가 175,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2022.01.13 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권