이베스트투자증권에서 06일 삼성전기(009150)에 대해 '3Q22 프리뷰: MLCC 재고 보담 영향 지속'이라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 160,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 36.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 삼성전기 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 삼성전기(009150)에 대해 '전방 수요 둔화에 따라 동사를 포함한 MLCC 업계는 재고 레벨을 낮추기 위해 선제적으로 가동률 조정에 나섰으나 재고 감소 속도가 예상 대비 지연되고 있는 상황으로 실적 컨센서스 하회 전망. MLCC 업계의 재고 건전화가 진행 중이고, 수익성이 높은 전장 및 성장산업 향 실적 기여도가 확대될 것으로 예상. '라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 '3Q22 실적은 매출액 2조 3,964억원(-2.4%QoQ, -5.9%YoY), 영업이익 3,487억원(-3.1%QoQ, -23.5%YoY)'라고 밝혔다.


◆ 삼성전기 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 200,000원 -> 160,000원(-20.0%)
- 이베스트투자증권, 최근 1년 목표가 하락
이베스트투자증권 김광수 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 160,000원은 2022년 07월 29일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 200,000원 대비 -20.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 이베스트투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 22년 01월 27일 232,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 160,000원을 제시하였다.


◆ 삼성전기 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 210,263원, 이베스트투자증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 160,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 210,263원 대비 -23.9% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 하이투자증권의 155,000원 보다는 3.2% 높다. 이는 이베스트투자증권이 타 증권사들보다 삼성전기의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 210,263원은 직전 6개월 평균 목표가였던 248,500원 대비 -15.4% 하락하였다. 이를 통해 삼성전기의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.