SK증권에서 28일 S-Oil(010950)에 대해 '정유 펀더멘털은 개선 중'이라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 125,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 27.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ S-Oil 리포트 주요내용
SK증권에서 S-Oil(010950)에 대해 '현재 미국 기준 정유 가동률 상단에 도달해 있는 점을 감안하면 가동률 상향을 통한 추가 공급에 대한 부담은 덜한 상황. 코로나19 변종의 우려는 있으나 경기회복 및 활동성 회복에 대한 방향성은 유효하다고 판단함. 정유는 높아진 유가와 펀더멘털한 마진 개선이 긍정적. 동시에 타이트한 윤활기유 시황이 견조한 이익을 견인할 것으로 기대함. '라고 분석했다.

또한 SK증권에서 '2021 년 2 분기 매출액과 영업이익은 각각 6.7 조원, 5,710 억원을 기록해 07/27일 기준 컨센서스(6.1 조원 / 4,650 억원) 상회한 수준을 기록했음. '라고 밝혔다.


◆ S-Oil 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 120,000원 -> 125,000원(+4.2%)
- SK증권, 최근 1년 목표가 상승
SK증권 박한샘 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 125,000원은 2021년 04월 30일 발행된 SK증권의 직전 목표가인 120,000원 대비 4.2% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 SK증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 20년 09월 28일 65,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 125,000원을 제시하였다.


◆ S-Oil 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 123,368원, SK증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 SK증권에서 제시한 목표가 125,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 123,368원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 123,368원은 직전 6개월 평균 목표가였던 80,531원 대비 53.2% 상승하였다. 이를 통해 S-Oil의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.