이베스트투자증권에서 24일 LS ELECTRIC(010120)에 대해 '초고압변압기 Capa 확대 동향: 부산 공장 증설, 부산/경남 업체 인수'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 273,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 28.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ LS ELECTRIC 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 LS ELECTRIC(010120)에 대해 '자체 부산 초고압변압기 공장 증설(24.05.21 공시). 부산/경남 변압기 업체 인수(24.05.23 공시). 1) 초고압변압기 Capa 확대 내용 요약 및 의미. 초고압변압기 Capa(연간 매출 기준)는 기존 1,800억에서 5,000억으로 2.8배 확대. 초고압변압기 매출 증가 효과는 연간 3,200억원으로서 24E 연결매출 46,208억의 7%. 동사는 배전 강자로서 주력은 배전. 비주력인 송전 부문 Capa 확대를 통해 2024E 연결 매출의 7%에 달하는 매출 증가 효과를 창출한다는 점에서 상당한 의미가 있다고 판단 2) 배전변압기 공장 인수 후 제품 포트폴리오 구조변경 및 증설의 의미. 향후 도래할 배전 초호황 Cycle 대비. 북미 로컬시장 공급 Capa 강화'라고 분석했다.


◆ LS ELECTRIC 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 222,000원 -> 273,000원(+23.0%)
- 이베스트투자증권, 최근 1년 中 최고 목표가 제시
이베스트투자증권 성종화 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 273,000원은 2024년 05월 07일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 222,000원 대비 23.0% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 이베스트투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 07일 107,000원을 제시한 이후 하락하여 24년 01월 31일 최저 목표가인 100,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가보다 상승한 가격인 273,000원을 제시하였다.


◆ LS ELECTRIC 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 183,545원, 이베스트투자증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 273,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 높은 수준으로 전체 목표가 평균인 183,545원 대비 48.7% 높으며, 이베스트투자증권을 제외한 증권사 중 최고 목표가인 NH투자증권의 260,000원 보다도 5.0% 높다. 이는 이베스트투자증권이 LS ELECTRIC의 향후 방향에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 183,545원은 직전 6개월 평균 목표가였던 121,917원 대비 50.5% 상승하였다. 이를 통해 LS ELECTRIC의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.