KT(030200)

- 개요: 유무선 종합 통신사업

- 전일 종가: 53,900원 (-0.55%)

- 목표가: 65,200원

★ 투자포인트

투자의견 매수, 12개월 목표가 70,000원 유지, 이제 매수 서두르세요: 투자의견을 매수를 유지한다. 1) 과징금 부과 등 해킹 관련 악재가 남아 있긴 하나 이미 잘 알려진 악재이고, 2) 신임 CEO가 확정됨에 따라 2026년 밸류업 정책 발표 기대감이 높아질 것이며, 3) 3차 상법 통과로 자사주 의무 소각 법제화가 이루어질 시 사실상 대표 수혜주이고, 4) 배당 분리 과세가 시행될 예정인 가운데 4월부터 대폭 인상된 분기 배당금이 지급될 것으로 보여 강한 매수세 유입이 기대되며, 5) 2026년 기대배당수익률 및 최근 2년간 배당금 증가분을 감안하면 여전히 과도한 저평가 상황이기 때문이다. 전일 CEO 선임을 계기로 KT 밸류업 정책 정상화 기대감이 높아질 수 있음을 감안할 때하루라도 빨리 매수에 임하는 것이 좋을 것이란 판단이다. (12/17, 하나증권)

★ 주요 주체 매매 동향

1. 최근 투자신탁 매수강세, 3일간 84만주 순매수

한국가스공사(036460)

- 개요: 한국가스공사법에 의거하여 설립된 특수법인

- 전일 종가: 41,750원 (-0.48%)

- 목표가: 55,500원

★ 투자포인트

4Q25F 영업이익 6,941억원(-41%). 유가 하락 등으로 해외 사업 부진. 26년 긍정적 요소: 캐나다 BC LNG 프로젝트 Lamp-up. 25F 배당수익률 4.5%로 주가 하방 경직, 관건은 2H26 가스요금 인상 (12/17, 대신증권)

★ 주요 주체 매매 동향

1. 최근 투자신탁 매수강세, 3일간 26만주 순매수

국도화학(007690)

- 개요: 에폭시수지 전문메이커

- 전일 종가: 33,200원 (3.43%)

- 목표가: 41,000원

★ 투자포인트

우려보다 기대를: 우호적인 영업환경 속 생산능력 확대와 제품 포트폴리오 강화로 연간 증익 기조 지속. 인도 증설(6만톤)로 생산능력은 97만톤(한국 67만톤+중국 20만톤+인도 10만톤)까지 확대, 글로벌 1위 경쟁력 더욱 강화 예상. PCB, 풍력 등에 쓰이는 제품은 범용 대비 수익성이 약 10%p 높으며 고부가 제품 판매 확대를 통해 수익성 개선 가능할 전망 (12/17, 신한투자증권)

★ 수급 동향

1. 최근 5일 누적 순매수 (주)
  개인 -1.5만, 외인 8146, 기관 -1963
2. 최근 20일 누적 순매수 (주)
  개인 2.1만, 외인 1.6만, 기관 -4.8만