키움증권에서 27일 한국항공우주(047810)에 대해 '3Q Preview'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 135,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 32.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 한국항공우주 리포트 주요내용
키움증권에서 한국항공우주(047810)에 대해 '3Q25 매출액은 7,854억원(yoy -13.4%), 영업이익 621억원(yoy -18.5%, OPM 7.9%)를 달성하며 시장 기대치(777억원)을 큰 폭으로 하회할 것으로 전망한 다. 회전익 사업 부문에서 LAH 인도 지연과 폴란드향 수출 매출이 다음 분기로 이연된 영향으로 추정한다. 이번 분기 지연된 LAH 납품과 폴란드향 수출 매출 인식은 4Q25에 정상적으로 진행될 것으로 판단한다. 이에 올해 연간 매출은 4.1조원을 기록하며 가이던 스를 충족시킬 것으로 전망한다.'라고 분석했다.


◆ 한국항공우주 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 135,000원 -> 135,000원(0.0%)
- 키움증권, 최근 1년 中 최고 목표가 제시
키움증권 이한결 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 135,000원은 2025년 07월 30일 발행된 키움증권의 직전 목표가인 135,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 키움증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 10월 30일 78,000원을 제시한 이후 하락하여 25년 02월 10일 최저 목표가인 74,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가보다 상승한 가격인 135,000원을 제시하였다.


◆ 한국항공우주 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 123,526원, 키움증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 키움증권에서 제시한 목표가 135,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 123,526원 대비 9.3% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 DB증권의 155,000원 보다는 -12.9% 낮다. 이는 키움증권이 타 증권사들보다 한국항공우주의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 123,526원은 직전 6개월 평균 목표가였던 86,348원 대비 43.1% 상승하였다. 이를 통해 한국항공우주의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.