◆ 최근 애널리스트 분석의견
- 생각보다 큰 신규 사업의 잠재력 - 하나증권, BUY
03월 24일 하나증권의 유재선 애널리스트는 SGC에너지에 대해 "목표주가 76,000원으로 기존대비 90% 상향하며 투자의견 매수를 유지한다. 2028년 본업 예상 순이익에 목표 PER 8배, 신규 사업 예상 순이익에 20배를 적용 후 할인 했다. 1분기 실적은 시장 컨센서스에 부합할 전망이다. 건설/부동산은 기존 수주잔고 기반의 안정적 실적이 기대되며 발전/에너지는 1분기 SMP 약세에도 마진이 점차 회복되는 양상을 나타낼 것으로 예상된다. 단기적으로 대외 변수 변화에 따라 실적 변동성이 존재하나 현재 유가 대비 유연탄 가격이 낮은 상황이기 때문에 이익률 개선 여지가 존재한다. 장기적으로 REC 매출 증가, 전력판매단가 상승, 데이터센터 운영과 신규 전력공급 확대 등 2030년까지 빠른 실적 성장이 나타날 전망이다. 2026년 기준 PER 22.2배, PBR 1.2배다."이라고 분석하며, 투자의견 'BUY', 목표주가 '76,000원'을 제시했다.